海龟法则优缺点(理查德丹尼斯海龟法则)

2023-07-08 04:14分类：炒股问题阅读：

简述历史背景：

著名的交易大师理查德·丹尼斯，在1983年他招募了13个人，教授给他们期货交易的基本概念，以及他自己的交易方法和原则，学员们被称为“海龟”。

首先绘制10小时和100小时两根均线，然后绘制50小时内最高点和最低点曲线，再加25小时内最低点曲线(如果你使用通达信，可直接复制我下面的指标源代码，记得设为主图叠加)。

买入条件：当且仅当10小时均线大于100小时均线的前提下，小时收盘突破此前50小时的最高点时做多。

在初入交易的途中总会遇到挫折，丹尼尔也不例外。他有一次因为填了一张臭单，很快就赔了三百美金，他心里觉得很不舒服，于是转向又进了单子，几百美金很快又赔掉了。丹尼尔还不死心，继续反向进单，这样子来来回回，他总共赔掉了三分之一的本金。

海龟们把头寸分为一个个单位，我们称之为头寸单位。头寸单位的大小要根据市场的波动性进行调整，目的是让一个N相当于账户净值的1%。

交易系统的各个成分之间有着复杂的关系。因此，如果你不考虑入市点、资金管理和其他因素，你就没法去考虑正确的退出策略。

M100:MA(C,100);

这一点极其重要。在同一类相互关联的市场中，最好的多头交易都存在于最强势的市场中（这些市场的表现机会必然强于较弱的同类市场）。同样，最好的空头交易都存在于最弱势的市场中。

恐惧会以两种方式影响交易行为：一方面，恐惧会使交易者因害怕承担风险而错过交易机会；另一方面，如果交易者已经承担了风险，恐惧会使交易者在亏损面前逃避现实，难以离场。而这两点可以摧毁一个交易者。因此你必须学会克服恐惧，才能在充满不确定性的大海上顺利航行。

战术：怎么买卖？

但是，这是否意味着趋势跟踪已死？

现在市场上也有很多关于技术分析的指标，但同时很多人也在孜孜不倦的寻找别人不知道的秘籍技术分析指标，但其实真正有用的其实都是差不多，没有哪一个指标可以完美的概括所有的市场情况，而这个所有交易成功的关键是你真的相信这个简易指标，并为之建立对应的止损点、资金管理、入市策略等等。

（1）掌握优势：找到一个期望值为正的交易策略，因为从长期来看，它能创造正的回报；

唐安奇通道由两条线夹成。上面的线是由过去N天的当日最高价的最大值形成。下面的线由过去N天的日最低价的最小值形成。有时候有一条中间线，是上下两条线取平均形成。Donchian发明这个方法的时候把N设成20。

海龟交易系统是这样一个良好的机械交易系统，它包括了交易的各个方面，对于你在交易中必须制定的各项决策都会给出答案，使你更容易进行一致性的交易。

?海龟成为交易史上最著名的实验，因为在随后的四年中海龟们取得了年均复利80%的收益。

海龟止损策略的优势

由于公式中需要前一日的N值，你在首次计算N的时候不能用这个公式，只能计算真实波动幅度的20日简单平均值。

如果你有一个有效的机械性交易系统，而且能严格地遵守它，系统就会为你盈利，而且能帮助你克服连续损失或巨大利润下的那种不可避免的心理波折。

例如，你可以增加交易市场的数量，降低每笔交易的风险，并增加突破的范围长度（以减少被洗出局）。

海龟交易策略：原始规则和结果

海龟们所使用的头寸规模算法在那个时代非常先进，因为他会根据一个市场的绝对波动幅度来调整头寸的规模，等于将头寸的绝对波动幅度标准化了。这意味着，一个特定头寸在某一天的向上或向下变动幅度（以绝对美元金额来衡量）与其他市场上的头寸基本相同，无论这个特定市场的波动性是大还是小。

长期策略，参考最近55天的价格走势，然后操作和短期策略一样，突破买入；跌破，卖出，做空。

※ 交易员说备注：曲线拟合（curve-fitting）是一种数据处理方法，指选择适当的曲线类型来拟合观测数据，并用拟合的曲线方程分析两变量间的关系。

海龟交易法策略

上周最后两天股市大跌，是在洗盘吗？

•止损：什么时候放弃一个亏损的头寸？

入场：20日唐齐安通道

这里注意，卖出在国外是主动交易方式，就是融券，所以卖出不是止损的那种卖出，主要是做空。

（3）坚定不移：唯有坚定不移的执行你的策略，你才能真正获得系统的成效；

在很多时候，市场非常平稳，波澜不惊，所以海龟们除了监控手头的头寸之外基本上无事可做，有可能在很长一段时间内没有任何动作。有的时候也会有点忙碌，几个小时内陆陆续续地出现多个信号，我们会按部就班地行动，直到达到相应市场的头寸上限。

对于像海龟交易法则这样的典型趋势跟踪策略来说，相信正期望值并坚持到底是极为重要的内容。费思说：“海龟交易法的精髓其实很简单，抓住每一个趋势。你的大部分利润可能就来自两三次成功的交易，所以不要错过任何趋势，否则全年的努力可能都会化为泡影。”费思是所有“海龟”中最成功的一个，在“海龟交易试验”期间，他为理查德·丹尼斯赚取了超过3000万美元的交易收入。他还是机械交易系统和软件行业的先驱者之一。

长期策略进入，你就要参考过去20天的价格，来决定是否退出。